Venise, 1763. Dans une église bondée de fidèles, un baptême se prépare. Dans la foule, Giacomo Casanova observe les quatre juifs prêts à être baptisés. Parmi eux, un jeune homme, Emanuele Conegliano, semble hésiter à sauter le pas. L’évêque, qui a remarqué l'intérêt d’Emanuele pour les textes de la Divine Comédie de DANTE, finit de le convaincre en lui promettant l'accès à toute sa bibliothèque. Une fois baptisé, le jeune homme devient Lorenzo Da Ponte… Lorenzo est ordonné prêtre mais son amitié avec Casanova le maintient dans ses habitudes libertines.
Il continue de fréquenter assidûment la gent féminine, souvent des prostituées, et use de ses talents de poète pour écrire et faire circuler des textes qui attaquent l'Eglise et l'Inquisition. Entre soirées coquines et jeux d'argent, Lorenzo rencontre Annetta, dont il tombe follement amoureux.
Mais il ne peut se résoudre à renoncer à sa vie de libertinage et préfère s’enfuir. Accusé d'appartenir à une société maçonnique et de comploter contre l'Eglise, Lorenzo est arrêté et condamné par la Sainte Inquisition à quinze années d'exil. Il se réfugie à Vienne, alors connue pour sa tolérance, où il rencontre la chanteuse lyrique Adriana Ferrarese et le compositeur italien Salieri.
L'Empereur Joseph II, se prenant d'emblée d'amitié pour ce prêtre libertin, lui demande d’écrire le livret des Noces de Figaro pour Mozart. Cette première œuvre de Lorenzo da Ponte et Mozart est un véritable succès. Dans la foule des spectateurs, Annetta assiste à la représentation, à l'insu de Lorenzo. Les années passent, Lorenzo et sa maîtresse, la chanteuse Adriana Ferrarese, rendent visite à Casanova.
Celui-ci implore Lorenzo de travailler avec Mozart à l’écriture d’un nouvel
opéra,
Don Giovanni, inspirée de sa propre vie. Pour Lorenzo et Mozart commence alors une collaboration créative unique. Au cours des répétitions, Lorenzo découvre qu'Annetta est l'élève de Mozart ; mais cette dernière, qui connaît son passé libertin, ne croit pas en sa sincérité.
Lorenzo quitte la Ferrarese pour regagner le cœur d'Annetta. C'est alors que le personnage de
Don Giovanni change, il n'est plus, à l'image de Casanova, un incurable libertin mais devient, à celle de Lorenzo, un homme qui après une vie de turpitudes trouve enfin la rédemption par l'amour. Lorenzo finit par convaincre Annetta de son amour. Mais très vite, la jeune fille découvre une lettre que Casanova a donné à la Ferrarese, par vengeance. C'est la liste des nombreuses amantes de Lorenzo. Se sentant trahie une nouvelle fois, Annetta rejette Lorenzo. Lorenzo se rapproche alors de Mozart.
Les deux hommes se soutiennent mutuellement alors que Mozart, dont la santé se détériore, doit surmonter la mort de son père et que Lorenzo tente désespérément de regagner le cœur d’Annetta. Lorenzo utilisera les textes et les personnages de
Don Giovanni pour lui montrer la force et la sincérité de ses sentiments.
