Chen Kaige est à Pékin en 1952. Son père, Chen Huakai, était déjà réalisateur, et sa mère travaille au Beijing Films Studios : il est donc né dans le cinéma. La Révolution culturelle éclate pendant son adolescence. Il rejoint la section réalisation de l'Académie du Cinéma en 1978, où il rencontre d'autres réalisateurs de sa génération comme Zhang Yimou (Epouses Et Concubines) et travaille comme cadreur et assistant réalisateur sur divers petites productions. Par la suite, il entre aux Studios de Pékin où il débutera comme réalisateur adjoint.
Son premier film, Terre Jaune, sort en 1894 et remporte le Léopard d'argent au festival de Locarno.
Ses films
La Grande Parade et
La Vie Sur Un Fil seront tous primés ou présenté dans divers festivals internationaux. En 1986, son film
Le Roi Des Enfants sera présenté à Cannes mais le succès viendra en 1993 avec
Adieu Ma Concubine, Palme d'or au Festival de Cannes 1993, nommé au César et à l'Oscar du Meilleur film étranger.
En 2001, le cinéaste signe sa première oeuvre anglophone, le thriller
Feu De Glace et
L'Enfant Au Violon en 2002.
Il est l'époux de Chen Hong, qui a tourné plusieurs de ses films dont
Wu Ji La Légende Des Cavaliers Du Vent.