Né le 11 Avril 1947 à Neuenberg en Allemagne, Uli Edel étudie le théâtre à l'université. Après quelques années, il intègre la Munich Film School aux côtés de Bernd Eichinger, qui deviendra par la suite un de ses plus fidèles ami. Une fois son diplôme obtenu, il trouve une place en tant qu'assistant réalisateur de Douglas Sirk sur deux téléfilms.
En 1981, il retrouve Bernd Eichinger qui sera son producteur sur le film
Moi Christiane F. , 13 Ans Droguée Prostituée.... Huit ans après, les deux compères se retrouvent pour l'adaptation du best seller d'Hubert Selby Jr
Dernière Sortie Pour Brooklyn. A cette époque, Uli Edel multiplie les succès et les bonnes critiques. Il est à l'apogée de sa carrière. Ses films suivants seront des échecs comme
Body avec Madonna en 1993 qui obtient même six nominations aux Razzy Awards (les pires films de l'année).
Ulie Edel se tourne alors vers la télévision. Il réalise un épisode de la série à succès
Oz. Puis en 2008, il retourne au cinéma avec un film centrée sur un groupe de terroriste allemand
La Bande à Baader.